要約: 2022 年に向けて、中国の商業用ディスプレイ LED 産業は、代替移動効果の影響下で 2 桁の高速成長を維持し、ホットな応用分野は徐々にスマート照明などの新興応用分野に向かうと予想されます。狭ピッチ表示、遠紫外線殺菌。
2021年、中国の商業用LED産業は新型肺炎の流行による代替効果の影響を受けて回復し、成長し、LED製品の輸出は過去最高を記録する。業界の観点から見ると、LED 機器および材料の収益は大幅に増加しましたが、LED チップ基板、パッケージング、およびアプリケーションの利益は減少しており、依然としてより大きな競争圧力に直面しています。
2022年を展望すると、中国の商業用ディスプレイLED産業は、代替移動効果の影響を受けて2桁の高速成長を維持し、ホットなアプリケーション分野は徐々にスマート照明などの新興アプリケーション分野に変わると予想されます。狭ピッチ表示、遠紫外線殺菌。
2022年情勢の基本判断
01 代替移管効果継続、中国の製造需要は旺盛
COVID-19の新ラウンドの影響を受けて、2021年に世界の商用ディスプレイLED業界の需要が回復し、回復成長をもたらすでしょう。わが国の商用ディスプレイLED産業の代替効果は続いており、上半期の輸出は過去最高を記録した。
一方、欧米などでは金融緩和政策により景気が回復し、LED製品の輸入需要は力強く回復しました。中国照明協会のデータによると、2021 年上半期、中国の LED 照明製品の輸出額は 209 億 8800 万米ドルに達し、前年比 50.83% 増加し、同じ歴史的な輸出記録を更新しました。期間。そのうち、欧米向けが61.2%を占め、前年比11.9%増となった。
一方で、中国を除く多くのアジア諸国で大規模な感染症が発生しており、市場の需要は2020年の大幅な伸びからわずかな縮小に転じています。世界市場シェアに関しては、東南アジアは 2020 年上半期の 11.7% から 2021 年上半期には 9.7% に減少し、西アジアは 9.1% から 7.7% に減少し、東アジアは 8.9% から 6.0% に減少しました。エピデミックが東南アジアの LED 製造業界にさらに打撃を与えると、各国は複数の工業団地を閉鎖せざるを得なくなり、サプライ チェーンが大幅に妨げられ、自国の LED 業界の代替効果が継続しました。
2021年上半期、中国の商用ディスプレイLED産業は、世界的な流行によって引き起こされた供給ギャップを効果的に埋め合わせ、製造センターとサプライチェーンハブの利点をさらに際立たせた。
2022年を展望すると、世界の商業用ディスプレイLED業界は「家庭経済」の影響を受けて市場の需要がさらに増加し、中国の商業用ディスプレイLED業界は代替移転効果の恩恵を受けると予想されます。
一方では、世界的な流行の影響で、住民の外出が減り、屋内照明、LED ディスプレイなどの市場需要が増加し続け、LED 業界に新たな活力が注入されました。
一方で、中国以外のアジア地域では、大規模な感染によりウイルス除去の放棄とウイルス共存政策の採用を余儀なくされており、流行の再発と悪化につながる可能性があり、業務再開の不確実性を高める可能性がありますと生産。
研究機関は、2022 年に中国の商業用ディスプレイ LED 産業の代替効果が継続し、LED の製造と輸出の需要が引き続き強いと予測しています。
02 製造業の収益は引き続き低下、業界競争は激化
2021年には、中国の商用ディスプレイLEDパッケージとアプリケーションの利益率が縮小し、業界の競争がより激しくなるでしょう。チップ基板製造、設備、材料の生産能力が大幅に向上し、収益性の改善が見込めます。
LEDチップと基板に関しては、2021年の国内上場企業8社の収益は168億4000万元に達し、前年比43.2%増加すると予想されています。一部の大手企業の平均純利益は 2020 年に 0.96% まで低下しましたが、大量生産の効率化のおかげで、LED チップおよび基板企業の純利益は 2021 年にある程度増加すると予想され、三安オプトエレクトロニクスの LED 事業の売上総利益率は上昇すると予想されます。正しい。
LEDパッケージ部門では、2021年に国内上場企業10社の売上高が386.4億元に達し、前年比11.0%の増加が見込まれている。2021 年、LED パッケージの粗利益率は 2020 年も全体的に下降傾向が続くと予想されますが、生産の急速な伸びのおかげで、国内の LED パッケージ企業の純利益は 2020 年に約 5% わずかに増加すると予想されます。 2021年。
LED応用分野では、国内上場企業43社（主にLED照明）の売上高は2021年に971.2億元に達し、前年比18.5%増となる見込みである。そのうち 10 社は 2020 年に純利益がマイナスになる見込みです。LED 照明ビジネスの成長はコストの増加を相殺できないため、LED アプリケーション セグメント (特に照明アプリケーション) は 2021 年に大幅に縮小し、より多くの企業がコスト削減を余儀なくされます。従来のビジネスを削減または変革します。
LED材料に関しては、国内の上場企業5社の売上高は2021年に49億1000万元に達し、前年比46.7%増加すると予想されています。LED機器に関しては、2021年に国内上場企業6社の収益が196億3000万元に達し、前年比で38.7%増加すると予想されています。
2022年に向けて、製造コストの厳格な上昇により、中国のほとんどのLEDパッケージングおよびアプリケーション企業の生活空間が圧迫され、一部の主要企業は閉鎖と好転の明らかな傾向にあります.しかし、市場の需要の増加により、LED 機器および材料企業は大きな恩恵を受けており、LED チップ基板企業の現状は基本的に変わっていません。
研究機関の統計によると、2021 年に中国商用ディスプレイ LED の上場企業の収益は 1771 億 3200 万元に達し、前年比で 21.3% 増加する。2022年も2桁の急速な成長を維持し、総生産額は2148.4億元に達すると予想されています。
03 新興アプリケーションへの投資が拡大し、産業投資への熱意が高い
2021年には、商用ディスプレイLED産業の多くの新興分野が急速な工業化の段階に入り、製品性能は引き続き最適化されます。
その中で、UVC LED の光電変換効率は 5.6% を超え、大空間の空気殺菌、動的水殺菌、および複雑な表面殺菌市場に参入しました。
スマート ヘッドライト、貫通型テールライト、HDR カー ディスプレイ、アンビエント ライトなどの先進技術の開発により、自動車用 LED の普及率は上昇し続けており、自動車用 LED 市場の成長は 2021 年に 10% を超えると予想されています。 ;
北米での特別経済作物栽培の合法化により、LED植物照明の普及が促進されました。市場は、LEDプラント照明市場の年間成長率が2021年に30%に達すると予想しています。
現在、小ピッチLEDディスプレイ技術は主流の機械メーカーに認められており、急速な大量生産開発チャネルに入っています。一方では、Apple、Samsung、Huawei などの完成品メーカーが Mini LED バックライト製品ラインを拡大し、TCL、LG、Konka などの TV メーカーがハイエンドの Mini LED バックライト TV を集中的にリリースしました。
一方、アクティブ発光のミニLEDパネルも量産段階に入りました。2021 年 5 月、BOE は、超高輝度、コントラスト、色域、シームレス スプライシングの利点を持つ新世代のガラスベースのアクティブ ミニ LED パネルの大量生産を発表しました。
2021 年には、大手企業や地方自治体が LED 産業への投資に熱心です。その中で、下流のターミナル分野では、2021 年 5 月に中国が 65 億元を投資してミニ LED ディスプレイ工業団地を建設し、完成後の生産額は 100 億元を超えると予想されています。中流パッケージング分野では、2021 年 1 月に、中国は 51 億元を投資して 3500 A の狭ピッチ LED 生産ラインを建設する予定であり、生産に到達した後の推定年間生産額は 100 億元を超えます。2021年には、ミニ/マイクロLED産業チェーン全体への新規投資が500億元を超えると推定されています。
2022 年に向けて、従来の LED 照明アプリケーションの利益の減少により、より多くの企業が LED ディスプレイ、自動車用 LED、UV LED およびその他のアプリケーション分野に目を向けると予想されます。
2022年、商用ディスプレイLED業界の新規投資は現在の規模を維持すると予想されるが、LEDディスプレイ分野での競争パターンの予備的な形成により、新規投資はある程度減少すると予想される。
注意が必要ないくつかの問題
01 過剰生産が業界再編を加速
国内の商用 LED 出力値の急速な伸びも、業界全体で過剰生産能力をもたらしています。過剰生産能力は、業界の統合と能力不足をさらに加速し、変動の中で LED 産業の成長と発展を促進します。
LEDエピタキシャルチップの分野では、大手企業の在庫削減の圧力が高まっており、余剰能力がローエンド製品に移転されているため、汎用LEDチップ市場での激しい競争と価格の継続的な下落が生じています。中小規模の LED チップ企業は、生産能力を圧縮したり、閉鎖したりして、間接的に LED フロントエンド機器に対する市場の需要を減らしています。
パッケージング分野では、LEDパッケージ能力の継続的なリリースと利益の継続的な減少の影響を受けて、中小電力製品のパッケージング価格が大幅に下落し、高電力デバイスの価格もわずかな下落傾向を示しています.カスタマイズされた光源特性の方向への開発を余儀なくされています。
LEDアプリケーションの分野では、従来の一般照明の利益が縮小し続けており、強力な設計能力、マスターチャネルリソース、およびブランドの利点を持つ大企業も影響を受け、LEDディスプレイなどの新興分野に目を向けることを余儀なくされています.中小企業の存続はますます難しくなっています。
2021年、世界の商用ディスプレイLED業界の投資意欲は、新型肺炎の流行により全体的に低下した。中米貿易摩擦と人民元の為替レートの上昇を背景に、LED企業の自動化プロセスが加速し、業界の集中的な統合が新しいトレンドになっています。
LED業界の過剰生産能力と利益の減少が徐々に出現するにつれて、国際的なLEDメーカーは近年頻繁に統合と撤退を行っており、私の国の主要なLED企業の存続圧力はさらに高まっています。わが国のLED企業は移転代替効果により輸出を回復したが、長期的にはわが国の他国への輸出代替が弱まることは避けられず、国内のLED産業は依然として過剰生産能力のジレンマに直面している。
02 原材料高騰による価格変動
2021年、商用ディスプレイLED業界の製品価格は上昇し続けるでしょう。GE Current、Universal Lighting Technologies (ULT)、Leyard、Unilumin Technology、Mulinsen などの関連する国内外の企業は、製品価格を何度も値上げしており、平均して約 5% の値上げを行っています。供給不足は 30% も増加しました。根本的な原因は、原材料価格の上昇により、LED製品の価格が変動することです。
まず第一に、新しい冠状肺炎の流行の影響により、世界のLED業界のサプライチェーンサイクルがブロックされ、原材料価格が上昇しています。
原材料の需要と供給の間の緊張により、業界チェーンの上流と下流の製造業者は、LED ディスプレイ ドライバ IC、RGB パッケージ デバイス、PCB ボード、およびその他の上流と下流の原材料を含む、さまざまな程度で原材料の価格を調整しました。 .
第二に、米中貿易摩擦の影響を受け、中国では「コア不足」の現象が広がり、多くの関連メーカーがAIや5G分野の製品の研究開発への投資を増やし、市場を圧迫している。 LED 産業の本来の生産能力は、さらに原材料価格の上昇につながります。.
最後に、物流および輸送コストの増加により、原材料のコストも増加しました。
照明分野でもディスプレイ分野でも、短期的には価格上昇傾向が収まることはありません。ただし、業界の長期的な発展の観点からすると、価格の上昇は、メーカーが製品構造を最適化およびアップグレードし、製品の価値を高めるのに役立ちます。
03 新興分野への反復投資が増加
商業用ディスプレイ LED 業界の投資は比較的全国的に分散しているため、新興分野への投資が繰り返されるという問題があります。
たとえば、Mini/Micro LED ディスプレイ技術は、高輝度、高集積、高リフレッシュ、フレキシブル ディスプレイなどの優れた特性を備えており、OLED、LCD に続いて業界で認められた新世代のディスプレイ技術となっています。ミニ/マイクロ LED ディスプレイ製品は爆発的な需要の段階にあり、幅広い市場の見通しにより、ミニ/マイクロ LED は注目の投資となっています。
たとえば、瑞豊光電子はミニ/マイクロ LED 技術の研究開発プロジェクトで約 7 億元を調達し、Huacan Optoelectronics はミニ/マイクロ LED の研究開発と製造プロジェクトに 15 億元を投資する予定で、Leyard、Epistar、Lijingwei Electronics が共同で立ち上げました。中国初のマイクロ LED 研究所。ミニ/マイクロ LED の新しい生産ライン プロジェクトが開始されましたが、物質移動と修理、駆動と色変換などの多くの技術的問題は効果的に解決されておらず、主要な材料と機器は依然として「行き詰まり」の問題に直面しています。
さまざまな種類の社会関係資本の流入については不確実性があり、この分野に資金や産業資金を誘導しています。これらの問題を解決するには、川上産業と川下産業の間の連携を主導し推進するための専門的な投資だけでなく、主要な連携も必要です。欠点を補う。
取るべき対策の提案
01 各地域の産業の発展を調整し、主要なプロジェクトを指導する
国家発展改革委員会、産業情報化部、その他の管理部門は、各地の商用 LED 産業の発展を調整し、主要な LED プロジェクトの「ウィンドウ ガイダンス」メカニズムを調査し、調整を促進する必要があります。 LED産業構造。LED チップ基板の製造とパッケージングの生産ラインの変革を奨励し、従来の LED 照明プロジェクトのサポートを適度に削減し、LED 機器と材料のアップグレードと国産化を奨励します。国内の大手LED企業が欧米などの先進地域の企業と技術・人材協力を行うことを支援し、主要生産ラインのプロジェクトが主要産業クラスターに定着することを奨励する。
02 共同イノベーションと研究開発を促進し、新興分野での優位性を形成する
既存の資金調達チャネルを利用して、LED 業界の新興分野におけるサプライ チェーンの構築を特に改善します。チップ基板リンクは、超高精細ミニ/マイクロ LED および深紫外 LED チップの性能向上に焦点を当てています。パッケージング リンクは、垂直およびフリップチップ パッケージングなどの高度なパッケージング プロセスの改善と製造コストの削減に焦点を当てています。アプリケーションリンクは、スマート照明、健康照明、植物の開発に焦点を当てています。照明およびその他の市場セグメントは、業界団体の標準の形成を加速するための実証プロジェクトを試験的に実施します。材料および装置については、集積回路会社と協力して、ハイエンド LED 装置および材料のローカリゼーション レベルを向上させます。
03 業界の価格監督を強化し、製品の輸出ルートを拡大する
集積回路企業と協力して、半導体チップの価格監視システムを構築し、LED 市場の監視を強化し、報告の手がかりに従って、LED チップと材料の価格を押し上げる違法行為の調査と処罰を加速します。国内の LED 産業組織の建設を奨励し、標準、テスト、知的財産権などをカバーする公共サービス プラットフォームを構築し、優れたリソースを集中させ、企業が国際交流と協力を強化し、海外市場での製品の輸出チャネルを拡大するのを支援します。
投稿時間: Jan-21-2022