V roce 2020 přinesl dopad epidemie do LED displej Ve druhé polovině roku 2020 ceny raketově vzrostly. Po mnoha letech stáli všichni stranou projektu. Po začátku roku budou dále raketově stoupat. To je stav, který za posledních deset let nezažil. Proč tedy tento stav vznikl? Dovolte mi poslouchat redaktora jednoho po druhém!
Nejprve se podívejme na situaci na straně čipu vyzařujícího světlo RGB. V důsledku epidemie se míra využití výrobců RGB čipů v první polovině loňského roku prudce snížila a výkon se snížil; ve druhé polovině roku, ovlivněné nedostatkem globálních trhů a silným oživením domácího trhu, byly díky skrytému požehnání v podstatě vyčištěny zásoby, čímž skončil druhý rok po sobě záporný růst.
Vzhledem k pokračujícímu poklesu cen je však hrubý zisk výrobců čipů z prodeje RGB čipů minimální a výrobci nemají dostatečnou sílu na rozšíření výroby RGB čipů. Hlavní směry expanze jsou umístěny na rozvíjejících se trzích, jako jsou hluboké ultrafialové záření, senzorové čipy, GaN a Min/Micro čipy. směr. Navíc náklady na suroviny na výrobu čipů v příštích šesti měsících nadále rostly a výrobci čipů čelí obrovskému tlaku na náklady. V krátkodobém horizontu proto budou RGB čipy čelit možnosti mírného zvýšení ceny a těsnější nabídky.
Lampové perličky
Výrobci balicích zařízení, jako jsou lisovací stroje, drátové spojky a spektroskopické pásky, se v první řadě potýkají s nedostatečnými dodávkami surovin, neustálým zvyšováním cen a dopadem rozsáhlého rozšiřování dalších polovodičových obalů na zařízení. poptávka. Dodací kapacita a dodací cyklus balicích zařízení byly značně ovlivněny. Kvůli omezením jsou plány expanze výrobců obalů blokovány a v první polovině letošního roku je těžké dosáhnout rozsáhlé expanze. Očekává se proto, že kapacita výroby RGB obalů v první polovině roku bude v zásadě stejná jako na konci loňského roku a příliš se nezvýší.
Dopad epidemie na návrat pracovníků domů a neochotu chodit do práce je dlouhodobý. Nabírat pracovníky na výrobní lince je stále obtížné a vytíženost výrobců obalů se od konce loňského roku příliš nezvýší. S další popularizací malých roztečí na trhu terminálů a další přeměnou roztečí bodů na menší rozteče se poptávka po lampových perličkách zvýší. V krátkodobém horizontu může být stále omezená dodávka balených kuliček lampy RGB.
Na druhou stranu ceny neželezných kovů, PCB substrátů, čipů a dalších surovin nadále rostly, což vedlo k neustálému zvyšování produktových nákladů balíren a výrobci obalů čelí obrovským tlakům na náklady. Pod dvojím faktorem omezených kapacitních omezení a rostoucích nákladů na suroviny budou výrobci obalů upravovat alokaci výrobní kapacity kategorií výrobků podle změn tržní poptávky a změn ve své vlastní struktuře nákladů. Zatímco celková výrobní kapacita zůstává nezměněna, zvyšte výrobní kapacitu produktů s vysokou marží a zároveň snižte výrobní kapacitu produktů s nízkým hrubým ziskem. To povede k postupné nerovnováze mezi nabídkou a poptávkou po různých kategoriích produktů, to znamená, že některé kategorie jsou v určitém časovém období vyprodané a některé kategorie nejsou vyprodané. Fázová nerovnováha nabídky a poptávky způsobí kolísání cen s různými fluktuacemi a rozsahy. Krátkodobě se proto cena perliček RGB lamp liší podle různých výrobců, kategorií a modelů a rozdílný bude i cenový trend. Nicméně v závislosti na výrobní kapacitě a nákladových faktorech je celkově nepravděpodobné, že by cenový trend korálků RGB lampy měl úplný pokles a jednotlivé specifikace mohou i nadále mírně růst. Panická mentalita „nakupovat méně než nekupovat více, nakupovat rostoucí a nekupovat klesající“ dále zhorší nedostatek a očekávání růstu cen. Navazující výrobci displejů zvýší úroveň „bezpečnostních zásob“ a zvýší nákupy zásob surovin, což dále zhorší situaci, kdy je sexuální nabídka napjatá.
Je zřejmé, že se jedná o „centralizovaný nákup předem“ zásob surovin. Nárůst počtu navazujících výrobců displejů, zvýšených zásob surovin, polonákladů a zásob hotových výrobků musí trh terminálů strávit a vyčistit. Pokud je následný trh s terminály menší, než se očekávalo, narazí na slabost nebo pomalý růst, ovlivní to následný rozsah nákupu surovin a rytmus nákupu u výrobců displejů a bude mít nové dopady na konkurenční prostředí a trend následujících výrobců obalů. Z pohledu současných kapacit výroby zařízení výrobců obalů a následných plánů rozšíření se z dlouhodobého hlediska celková situace nadkapacity nemění a současný nedostatek je pouze fázovou nerovnováhou nabídky a poptávky.
Ovladač IC, řídicí systém, PCB
Globální nedostatek waferů a omezování kapacity slévárny polovodičových obalů jinými průmyslovými odvětvími nevedou pouze k omezeným dodávkám IC ovladačů displeje a zvyšování cen, ale také k čipům FPGA, paměťovým čipům a čipům pro zpracování videa. , komunikační čipy, čipy pro správu napájení atd. Všestranná nabídka polovodičových čipů je omezená a ceny rostou. To přinese tlak na dodávky surovin a rostoucí náklady, které budou pohánět výrobce IC a řídicích systémů. Cena surovin PCB vzrostla a výrobní kapacita byla stlačena jinými průmyslovými odvětvími, což mělo za následek napjaté dodávky PCB a rostoucí ceny, což v relativně dlouhém období ovlivní i průmysl LED displejů.
Stojí za zmínku, že nedostatek a nárůst cen IC a PCB ovladačů se liší od nedostatku RGB čipů, balených korálků lampy a zdroje a kontrolovatelnosti zvýšení ceny. První jmenovaný je ovlivněn změnami globálního tržního prostředí a výrobní kapacita je stísněna jinými průmyslovými odvětvími. Vlastní regulace a ovladatelnost v odvětví LED displejů jsou relativně slabé. Protože je však poptávka po IC nebo PCB ovladačů LED displeje umístěna v obrovském oceánu globálního polovodičového průmyslu, měřítko je skutečně „příliš malé a příliš malé“ a stačí pár kapek vody. Pokud příslušní výrobci dobře plánují, řeší vztahy s dodavateli, diverzifikují dodavatelská rizika a kontrolují cyklus skladování a bezpečnostní zásoby klíčových surovin, je nedostatek dočasný a mezera nebude příliš velká. To je způsobeno hlavně fázovou nerovnováhou nabídky a poptávky v průmyslu LED displejů a panickým hromaděním zásob. I když je také ovlivněno velkým tržním prostředím (např. nedostatek neželezných kovů a dalších hromadných komodit, růst cen atd.), vztah nabídky a poptávky odvětví se nakonec samoreguluje.
Obrazovka
Dopad nedostatku a zvýšení cen surovin, jako jsou čipy, zabalené korálky lamp, integrované obvody ovladačů a desky plošných spojů, na konkurenční prostředí výrobců displejů se neomezuje na „nedostatek“ a „rostoucí“. Dalším důležitým faktorem, který ovlivňuje konkurenční vztah, je: „nesynchronizované, různé poměry“. Pokud nejste synchronizováni, bude vám nejprve navýšena cena, nikoli nutně, že ostatní budou zvýšeni ve stejnou dobu; pokud váš dodavatel zvýšil cenu, nemusí se nutně jednat o zvýšení ceny dodavatelů jiných lidí; pokud jste nejprve vyprodáni, nemusí se nutně stát, že ostatní jsou zároveň Vyprodáno; váš dodavatel není na skladě, nemusí být nutně vyprodáni i dodavatelé ostatních. V různých poměrech, pokud se zvýšíte o 20 %, ostatní se mohou zvýšit pouze o 5 %; pokud nemáte na skladě 60 %, ostatní mohou chybět jen o 10 %. „Časový rozdíl“ a „množstevní rozdíl“ rozšířily srovnání konkurenceschopnosti.
Ještě důležitější je, že pro výrobce displejů cenu displeje neurčují pouze náklady. Přestože dodavatelé ve velkém zvýšili ceny a zvýšili náklady na kusovník displeje, konečnou cenu displeje na trhu určuje poptávka a konkurence. Zejména očekávaný nárůst nedostatků v dodavatelském řetězci zvýšil úroveň bezpečnostních zásob podniků, což také vytvořilo velký tlak na odbyt na trhu. Pokud objem prodeje na trhu nesplňuje očekávání společnosti a velké množství zásob je zablokováno, může to mít za následek snížení zisku (nebo dokonce ztrátu), nízký cenový impuls, trávení zásob a výběr finančních prostředků. Dopad nedostatku materiálu a zvýšení cen na továrnu na obrazovky proto nemusí nutně vést k nevyhnutelnému zvýšení ceny. V průběhu času bude cena obrazovky pravděpodobně kolísat nahoru a dolů podle různých specifikací a modelů a různých výrobců.
Dalším problémem, který stojí za pozornost, je kvalita. Vzhledem k postupné nerovnováze nabídky a poptávky, spojené s panickým hromaděním, se prodej nebude starat, což způsobí, že jednotlivé společnosti uvolní kontrolu nad příchozími materiály a kvalitou, což povede k rizikům kvality.
Složitá a tvrdá konkurenční situace klade stále vyšší požadavky na provoz a manažerské schopnosti výstavních společností. Rozumní dodavatelé budou upřednostňovat zajištění dodávek klíčových zákazníků a hlavních zákazníků a zdroje dodavatelského řetězce se soustředí na přední společnosti. Mezi podniky, v tak mimořádném období, stále více a více testuje komplexní provozní a manažerské schopnosti podniků, jako jsou schopnosti integrace zdrojů dodavatelského řetězce, marketingové schopnosti a schopnosti kontroly kvality. Proto věříme, že přeskupení odvětví se bude dále prohlubovat.
Distributoři, dodavatelé a integrátoři
Pro místní distributory, strojírenské společnosti a integrátory, kteří čelí tak složitému a proměnlivému tržnímu prostředí, musí být při výběru partnerských prodejců opatrnější. Výrobci s většími rozsahy, většími objemy nákupů a serióznějšími platbami za nákupy budou podporováni lepšími dodavatelskými řetězci a budou na trhu konkurenceschopnější. Vzhledem k napjaté nabídce celého průmyslového řetězce se zároveň to, zda družstevní výrobci dokážou dodat včas, stane také důležitým ukazatelem pro zkoumání schopností družstevních výrobců.
Stručně řečeno, nejprve musíme zabránit riziku, že slíbený termín dodání nebude možné splnit; zadruhé musíme předejít riziku, že slíbenou cenu nelze splnit; za třetí, musíme zabránit slepému hromadění zboží a riziku kolísání tržních cen; za čtvrté, musíme předcházet rizikům kvality. Výrobci, kteří mají kompletní systém cen a řízení cen, ochranu proti úpravě cen, kontrolu kvality a závazky dodávek, získají větší podporu a důvěru od prodejců, inženýrů a integrátorů.
Trh s výstavními terminály
Tuzemská prevence epidemií opět obstála v testu „Svátky jara“. Očekává se, že domácí trh zobrazovacích terminálů brzy vstoupí do normálního tržního cyklu, ale stále existuje určitá míra nejistoty ohledně jeho růstu. Obě zasedání nebyla svolána a rozpočet vlády na letošní rok nebyl stanoven. Stále je třeba sledovat dopad orientace makropolitické politiky na průmysl.
Z pohledu průmyslové aplikace a produktové inovace samotného displeje se zdá, že neexistuje žádný velký nový přírůstkový trh. Jisté je, že malé rozteče urychlí popularizaci, rozteče bodů se přesunou na menší rozteče a trh s roztečemi nad P1,25 (včetně) se všestranně obrátí na trh kanálů. Tempo růstu trhu pod P1,0 nebude krátkodobě příliš vysoké. rychlý. Cenové války je nutné vést. Jádrem cenové války není nutně snížení cen, ale „otevření dostatečného množství spreadů“ a obecně zvýšení cen. Pokud nezvýším, je to také cenová válka.
Na zámořských trzích byla první polovina roku v podstatě mimo hru a od konce loňského se to moc nezlepší. Od spoléhání se na vakcíny při kontrole šíření globální epidemie v krátkodobém horizontu není třeba příliš očekávat. Kniha „Essence of Poverty“ vypráví o letech strádání a obtíží, s nimiž se celosvětová popularizace očkování proti planým neštovicím u dětí vyšplhala až 70 %. Proočkovanost výše uvedené populace není nikterak snadný úkol (v době psaní tohoto článku dosáhla tuzemská proočkovanost pouze 31 milionů dávek). Navíc zatím neexistují žádné směrodatné informace, které by nám řekly, jak dlouho může být vakcína účinná. Pokud v první polovině roku bude trh s displejovými terminály trpět slabostí a pomalým růstem, dojde ke zmírnění nedostatku v upstreamu, potlačení růstu cen a zintenzivnění cenových válek.
Kromě výše uvedeného základního vzoru, trendů a trendů hlavních sektorů průmyslového řetězce existuje mnoho přátel, kteří mají obavy z více segmentovaných trhů, jako jsou COB, N v 1, konference all-in-one, venkovní malé rozestupy atd., kvůli omezenému prostoru , Není podrobně jeden po druhém a přátelé, kteří mají zájem, jsou vítáni, aby je kontaktovali a diskutovali samostatně.
Stručně řečeno, trh bude v roce 2021 čelit větší nejistotě a volatilitě ve srovnání s předchozími roky. Wandaping 52DP.COM bude i nadále věnovat pozornost vývoji a změnám celého průmyslového řetězce a trhu a bude vám poskytovat informace o trhu, průmyslové analýzy a vyhlídky trendů.
Čas odeslání: 23. července 2021